TUI AG heeft overeenstemming bereikt met particuliere investeerders, banken en de Duitse federale overheid over een aanvullend financieringspakket van 1,8 miljard euro.
Het gaat om een mix van leningen en garantiestellingen van banken, de door de staat gerunde ontwikkelingsbank KfW, het economische stabilisatiefonds WSF en de familie Mordashov, grootaandeelhouder van TUI AG.
De financiële injectie is nodig omdat de boekingen achterblijven vanwege het stijgende aantal besmettingen, de strikte reisbeperkingen in veel landen en het daarmee gepaard gaande last minute boekingsgedrag van klanten.
TUI verwacht dat de boekingen weer aantrekken zodra in de eerste helft van 2021 de eerste succesvolle berichten over toepassing van een vaccin worden gemeld.
In het voorjaar was TUI het eerste grote Duitse bedrijf dat werd gesteund door de ontwikkelingsbank KfW met een lening van 1,8 miljard euro. Eind september kwam daar 1,2 miljard euro bij in de vorm van een tweede kredietlijn en een obligatielening die de Duitse staat ook kan omzetten in aandelen.
Nieuw
Het nieuwe pakket omvat een financiering in de vorm van een stille participatie (stille participatie 1) zonder verliesdeling, die door het steunfonds WSF kan worden omgezet in TUI-aandelen, voor een bedrag van 420 miljoen euro.
Daarnaast is er nog een stille participatie met verliesdeling (stille participatie 2) voor een bedrag van 280 miljoen.
De conversieprijs voor het WSF (Wirtschaftsstabilisierungsfonds) is één euro per aandeel. In het geval van een omzetting van de stille participatie I zouden het WSF en daarmee de Duitse federale overheid een belang in TUI hebben van 25 procent plus één aandeel, schrijft TUI Group op zijn website.
Gezond
‘Voor de coronapandemie was TUI een heel gezond bedrijf’, zegt topman Fritz Joussen. ‘De markt is intact, de vraag is aanwezig. Maar we hebben sinds maart geen noemenswaardige omzet kunnen genereren.’
Het financiële pakket schept de zekerheid om consequent vooruit te kijken en om TUI Group strategisch en structureel voor te bereiden op de tijd na de pandemie, zegt Joussen. ‘Met deze maatregelen stelt de groep de liquiditeit veilig voor een aanhoudende pandemie in 2021.’
De steun is volgens hem het bewijs van het brede vertrouwen van alle betrokkenen in de toekomst van de TUI Group. (Foto TUI Group)